The role of internet in stock market
Metadata
Show full item recordcomunitat-uji-handle:10234/9
comunitat-uji-handle2:10234/29747
comunitat-uji-handle3:10234/162746
comunitat-uji-handle4:
TESISMetadata
Title
The role of internet in stock marketAuthor (s)
Director
Teglio, Andrea; Cincotti, SilvanoDoctoral Studies
Programa de Doctorat en Economia i EmpresaResponsible entity
Universitat Jaume I. Escola de DoctoratDate of defense
2016-05-23Publisher
Universitat Jaume ISubject
Pages
118 p.;Abstract
This dissertation introduces the concept of Internet Information and highlights its
crucial role in stock market. At the beginning, I discuss the intrinsic relations between
market efficiency and Internet ... [+]
This dissertation introduces the concept of Internet Information and highlights its
crucial role in stock market. At the beginning, I discuss the intrinsic relations between
market efficiency and Internet Information and argue that Internet Information serves
as a way of complementing the “data” for understanding the dynamics of stock
market. In chapter 2, I give an overview of stock market predictions using Internet
Information and put forward some research directions. Naturally, four short essays are
presented to illustrate the utilization of Internet Information. In particular, Chapter 3
employs the news appeared in the Internet as the proxy for the rate of information
flow and examines the nature of the information-volatility relations. Chapter 4
demonstrates that the familiarity-based investment is driven by information with a
unique online information interactive channel. Chapter 5 shows that the investor
sentiment constructed by investor’s searching behavior can explain the excess
comovement of stock returns. Chapter 6 illustrates the impact of happiness sentiment
extracted from social media on stock market performance.
In general, this dissertation addresses a timely important issue presented to us in
this revolutionary information environment and takes an important step in
highlighting the role of Internet Information in stock market. [-]
Rights
ADVERTIMENT. L'accés als continguts d'aquesta tesi doctoral i la seva utilització ha de respectar els drets de la persona autora. Pot ser utilitzada per a consulta o estudi personal, així com en activitats o materials d'investigació i docència en els termes establerts a l'art. 32 del Text Refós de la Llei de Propietat Intel·lectual (RDL 1/1996). Per altres utilitzacions es requereix l'autorització prèvia i expressa de la persona autora. En qualsevol cas, en la utilització dels seus continguts caldrà indicar de forma clara el nom i cognoms de la persona autora i el títol de la tesi doctoral. No s'autoritza la seva reproducció o altres formes d'explotació efectuades amb finalitats de lucre ni la seva comunicació pública des d'un lloc aliè al servei TDX. Tampoc s'autoritza la presentació del seu contingut en una finestra o marc aliè a TDX (framing). Aquesta reserva de drets afecta tant als continguts de la tesi com als seus resums i índexs.
info:eu-repo/semantics/openAccess
info:eu-repo/semantics/openAccess