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Repositori UJI
author
Alemany Ribes, Óscar
other
Universitat Jaume I. Departament de Finances i Comptabilitat
2015-01-16T12:25:22Z
2015-01-16T12:25:22Z
2014
http://hdl.handle.net/10234/112557
En este trabajo se intentará establecer una relación entre la volatilidad
diaria de un índice, el IBEX 35 español, y posibles anuncios
macroeconómicos. Para ello de desarrollaran tres métodos, dos de ellos
derivados del primero, el método ARCH creado por Robert Engle en 1982,
los otros dos métodos aplicados son el modelo GARCH Bollerslev (1986) y
el modelo EGARCH Nelson (1991). Con el uso del programa Eviews y por el
método de mínimo AIC y SIC se elige el modelo EGARCH como más óptimo
para nuestra estimación. Con la estimación hecha se realiza una búsqueda
por varias hemerotecas para definir si los picos de volatilidad son
consecuencia de hechos macroeconómicos concretos o no. Con el estudio se
ve reflejado otro concepto, la aversión al riesgo de los inversores para
explicar periodos volátiles largos.
spa
Attribution-NonCommercial-NoDerivs 4.0 Spain
Màster Universitari en Gestió Financera i Comptabilitat Avançada
Máster Universitario en Gestión Financiera y Contabilidad Avanzada
Master's Degree in Financial Management and Advanced Accounting
IBEX 35
volatilidad
ARCH
GARCH
EGARCH
Aspectos macroeconómicos en la volatilidad del IBEX 35
info:eu-repo/semantics/masterThesis
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